1927年7月，武漢，衛戍區機要室。武漢國民黨中央政治委員會召開秘密會議接受了汪精衛分共主張。準備進行大規模清黨，一場有組織有預謀的屠殺行動開始了。 

在一處幽靜的農家院落中，不諳世事的富家小姐夏雨竹（楊子姍 飾）正在和丫頭顧霜菊（毛林林 飾）悠閑地打羽毛球。這與外界的腥風血雨形成鮮明對照。 

這時急促的電話鈴聲響起，打破了院落的平靜。夏雨竹抓起電話，對方焦急地要找夏雨竹的哥哥夏恒煊。當夏雨竹反問對方是誰時，電話突然戛然而止。 

而此時，特務們破獲了一個地下黨的秘密基地，正在圍剿地下黨員，一番激烈的槍戰后，地下黨員林文忠奪路而逃，特務們窮追不舍。 

院落中，夏雨竹和顧霜菊精心打扮，準備去參加酒會，夏雨竹還贈給了顧霜菊一枚哥哥特意從東洋留學帶來回來漂亮發卡。兩人姐妹情深，可見一斑。 

遭到追捕的林文忠，被特務緊緊咬住，在門口碰巧遇到了出門準備乘黃包車去參加酒會的夏雨竹和顧霜菊主仆兩人，林文忠見勢不妙，順手將情報塞進了夏雨竹的挎包中。 

毫不知情的夏雨竹帶著顧霜菊去國府小禮堂參加酒會，酒會上人流如織，一個瘋跑的小孩不小心撞上了正在飲酒的顧霜菊，她將杯中酒灑到了夏雨竹裙子上。心地善良的夏雨竹準備去挎包里拿糖哄跌倒的小女孩，卻拿出了裝著情報的小瓷人，就順手把小瓷人當成玩具送給了小女孩。這時哥哥夏恒煊的女朋友肖成碧（劉敏 飾）走過來，和夏雨竹打招呼，兩人相談甚歡。 

地下黨員任致遠也來參加酒會，這令夏恒煊喜出望外。談起眼下的革命形勢，夏恒煊憂心忡忡。并申請要加入共產黨，得到了任致遠的贊賞。 

酒會上，正在彈鋼琴的夏雨竹被哥哥強拉著去見任致遠，任致遠一番關于婦女自立自強的話大大激勵了夏雨竹和顧霜菊。 

另一邊，國民黨衛戍區秘書室主任孫天普得到上級指示后，立刻命令警衛隊隊長宋光帶著警衛隊到國府小禮堂，逮捕出席酒會的所有共產黨。宋光不敢懈怠，立刻帶著副隊長陳得道集合隊伍，趕往國府小禮堂。 

此時的國府小禮堂酒會正在熱鬧的舉行，任致遠的一番話贏得了熱烈掌聲。就在這時，肖成碧靠近，悄悄告訴夏恒煊出事了，書局被查處。夏恒煊臉色大變，意識到汪精衛要發動革命政變了。他立刻去找夏雨竹詢問今天家中是否有人找過，夏雨竹聯想起之前的種種情況，也意識到那個小瓷人不同尋常，于是立刻找到剛才的小女孩，四下尋找那個小瓷人。 

而這一切都被精干的孫天普看在眼里，立刻命令部下守住前后門。趕到的衛隊將國府小禮堂未得水泄不通，副隊長陳得道命令如遇反抗，就地開槍的話引起了同情革命的隊長宋光的不滿，卻又無可奈何。 

小禮堂中，夏雨竹終于在桌子底下找到了小瓷瓶，并迅速交給了哥哥夏恒煊。瓷瓶中的字條讓夏恒煊大驚失色，馬上去找老師任致遠，催促他盡快離開。這時，衛隊沖進小禮堂，將眾人團團圍住。孫天普終于撕下了偽善的面具下令逮捕共產黨人任致遠等人。任致遠臨危不懼，斥責孫天普虛偽。 

這時，夏恒煊挺身而出，想要阻攔，卻被士兵打傷。任致遠鼓舞了夏恒煊后，就坦然跟隨衛隊離開。 

夏恒煊得知任致遠被關在衛戍區監獄，并且很快就會被槍決后，決定劫獄救出任致遠，但他不想牽連女朋友肖碧成。肖碧成卻說如果夏恒煊犧牲，自己決定不獨活，使得夏恒煊大為感動。 

夏恒煊和肖碧成去見衛隊長宋光，還未開口，就被宋光擋回。宋光勸夏恒煊不要惹火燒身，見夏恒煊根本聽不進去，就把任致遠很快就會被轉移到中央清黨審判委員會這一重要消息透漏給他。 

夏家，兩名衛兵以夏雨竹涉嫌通共為由，不顧仆人阻攔，沖進夏家，準備抓捕夏雨竹。為了幫小姐洗脫嫌疑，顧霜菊主動承認通共的是自己。于是兩名衛兵帶走了顧霜菊。 

夏雨竹去找宋光尋求幫助，想要救出顧霜菊，卻在門口遇到了陳得道。陳得道三言兩語支走了夏雨竹，并讓她出錢上下打點。 

夏恒煊和肖碧成偽造了特別通行證，想要從戒備森嚴的監獄偷偷提走任致遠。監獄中，夏恒煊要求打開腳鐐，引起了典獄長懷疑。他迅速撥通了衛戍區警衛隊的電話，在得知夏恒煊等人是冒充的后，立刻拉響警報，夏恒煊等人見勢不妙，開車硬闖出監獄。 

得知任致遠等人被劫走，孫天普勃然大怒。陳得道想要嫁禍給宋光，卻被機智的宋光遮掩過去。孫天普要求三天內抓獲歸案。陳得道主動請纓，立下軍令狀，并派人日夜守候在夏家周圍。 

歸來的夏霜菊和夏雨竹激動擁抱，并下跪感謝，還歸還了銀票，從而贏得了夏雨竹的信任。 

夏恒煊和任致遠商議準備乘船秘密潛逃，但放心不下妹妹夏雨竹，只得決定等風頭過了，在和她聯絡。 

奸詐的陳得道主動上門拜訪夏家，千方百計想要套出夏恒煊的下落，并暗示已經有特務守候在夏家門口……