夜里，夏光奇去何明見的藏身地點外查看情況，發現那里戒備森嚴，而且有一個人翻墻進去勘察，看身形像是女人，他回到唐公館，發現唐漢彩一直在等他，以為他是和伊敏約會去了，夏光奇找了個借口搪塞過去。

第二天，夏光奇假裝不小心差點撞上何明見的車，多虧張昆開車路過，夏光奇就把昨晚看到的情況告訴他，張昆斷定不是伊敏，而且不希望夏光奇單獨行動，夏光奇也想殺死何明見，但是不想和軍統攙和。

伊敏發現何明見經常高調出現，很明顯就是想引他們上鉤，張昆不想上當，決定今晚去那所房子勘察一下。何明見不想住在這所大房子里，想回國際飯店，可是山田讓他以后就住這里，何明見要了一把槍防身。張昆來到的時候，也發現杜靜云偷偷潛入何明見的臥室，不料被探照燈發現，張昆及時出手相救，她才得以逃脫，何明見嚇得魂飛魄散，躲在大衣柜旁邊不敢動，直到山田的到來，何明見不想做誘餌，只想趕快變換身份去國外避難，山田警告他好好合作，將上海的軍統一網打盡，否則他也就沒命了。

張昆連夜把這個消息告訴伊敏，他很清楚梅承先是想用刺殺何明見來試探自己，而且他也不知道杜靜云的目的，伊敏想找夏光奇幫忙。

唐漢蘭夫婦搬走以后，家里冷清了許多，水月很不習慣，她忍不住對唐漢彩發牢騷，就在這時，伊敏來找夏光奇，唐漢彩很不滿，水月特意給夏光奇一些錢，讓他請伊敏喝咖啡，還勸唐漢彩奪取找找張昆，唐漢彩不聽，獨自出去散心了。

張昆和杜靜云分別跟蹤何明見的車，看他在街邊買了祭祀用的白菊花。伊敏向夏光奇說明了張昆的處境，他答應會考慮，唐漢彩路過正好看到他們倆在喝咖啡，就徑直走進來，賭氣坐下來，伊敏識趣地離開了，夏光奇隨后也走了，唐漢彩氣得咬牙切齒。

張昆讓兄弟們查到何明見家的墓地，就把伊敏叫來，夏光奇也趕來和他們一起商議。山田早就安排偵緝處和憲兵隊的人早早埋伏在那里，何明見還是不放心，他追悔莫及，如果知道現在這么難受，他還不如早點做烈士。

第二天一早，張昆繞路來到墓地，找好了最佳的狙擊地點，看到日軍早已嚴陣以待，發現一個女人也帶一束花來掃墓，而且離何明見父母的墓地不遠。何明見來掃墓，張昆發現一行人穿戴都一樣，一時很難分辨哪一個是何明見，張昆決定放棄行動，立刻撤離。張昆發現杜靜云也瞄準了何明見，決定留下來觀察一下，杜靜云開槍擊中了掃墓的人，張昆發現死者是一個特務冒充的，因為山田事先交代，不抓住刺客不準離開，特務們和杜靜云展開激戰，夏光奇和伊敏沖出去，讓張昆掩護他們。

丁志安派偵緝隊包圍夏光奇他們，之前掃墓的女人也帶來一個幫手參戰，夏光奇神出鬼沒，奮勇殺敵，再加上張昆和伊敏的配合，特務被消滅殆盡，何明見趁機溜走，夏光奇緊追不舍，山田帶援軍趕到，張昆示意伊敏，兩個人同時扔出手雷，趕忙撤退。夏光奇追上何明見，并且一刀斃命。三個人匯合一起，張昆拉響了事先埋伏好的炸彈，把日軍炸得暈頭轉向，他們趁機逃走了。