船艙爆炸，紀(jì)父倒斃在血泊中，紀(jì)悲痛不已，誓言要報(bào)血海深仇，但要避開(kāi)峻的追殺，暫時(shí)隱居一個(gè)時(shí)期。

峻在上海的勢(shì)力日漸鞏固，為鏟除後患。下令捕殺紀(jì)。同時(shí)峻亦要向力炫耀實(shí)力，表示在上海正爭(zhēng)得重要席位。

在一次地皮拍賣(mài)會(huì)上，峻以銀彈政策，粉碎丁力要拓展物業(yè)的計(jì)劃，社會(huì)人士對(duì)峻的突起亦另眼相看。

力也認(rèn)為峻會(huì)威脅他在上海的地位，盈提議搜集峻販毒證據(jù)，使他身敗名裂。可惜，唯一的證人已死，盈只有向其家人追查證據(jù)。

幾經(jīng)艱苦，盈終查得峻的販毒證據(jù)，交由巡捕房處理。怎料峻卻神通廣大，他派人火燒巡捕房，毀滅了所有證據(jù)，盈與力亦無(wú)可奈何。

另－方面，紀(jì)已很潦倒，終日流連貧民窟，所謂虎落平陽(yáng)被犬欺，當(dāng)?shù)氐牧髅ヒ嗨烈饬枞杷?，而紀(jì)經(jīng)過(guò)幾次劫難後，性格也變得沉默寡言，再?zèng)]有昔日少年得志的氣焰了，但他內(nèi)心卻始終藏著復(fù)仇的念頭。

一次，紀(jì)與流氓大打出手，并搞出命案。