由于“中村事件”，南京政府在日本提出的賠款條約上正式簽字并電令全國一律不得開展與抗日有關之活動。而身在云南的聶守信（聶耳）因參加抗日宣傳活動被警察盯上，為了兒子的安全，聶母讓兒子去上海避難。戲劇家田漢與京劇名家周信芳是朋友。由于扮演張飛的人不辭而別，田漢救了場。